Loading presentation...

Present Remotely

Send the link below via email or IM

Copy

Present to your audience

Start remote presentation

  • Invited audience members will follow you as you navigate and present
  • People invited to a presentation do not need a Prezi account
  • This link expires 10 minutes after you close the presentation
  • A maximum of 30 users can follow your presentation
  • Learn more about this feature in our knowledge base article

Do you really want to delete this prezi?

Neither you, nor the coeditors you shared it with will be able to recover it again.

DeleteCancel

Make your likes visible on Facebook?

Connect your Facebook account to Prezi and let your likes appear on your timeline.
You can change this under Settings & Account at any time.

No, thanks

Ciclo de Conversión de efectivo

CCE= Ciclo Inventario + Ciclo de Cobro - Ciclo de pago
by

Luis Enrique Núñez

on 5 February 2013

Comments (0)

Please log in to add your comment.

Report abuse

Transcript of Ciclo de Conversión de efectivo

Fin del ciclo Compra Materia Prima
& Producción Distribución CCE...
Es el tiempo que
transcurre entre el pago por la compra de
Materia prima para fabricar un producto hasta la cobranza de la venta de dicho producto. Ejemplo de CCE The Product Celeridad de Cobranzas por medio de técnicas como descuento por pronto pago o negociaciones de cobro, manteniendo siempre las buenas relaciones con los clientes para evitar demoras. Ciclo
de
Conversión I) Ciclo de Inventario Como se calcula de
Efectivo Resources CCE Básicamente su utilidad radica en conocer el tiempo en el cual la compañía estará sin recibir efectivo para sus operaciones, este período es necesario estimarlo para la misma poder buscar fuentes de financiamiento externas en caso de ser necesario. II) Ciclo de Cobro III) Ciclo de Pago CCE = Ciclo Inventario + Ciclo Cobro – Ciclo de Pago Ideas Para acotar el CCE Para el Ciclo de inventario, es necesario analizar
cada proceso de producción para tratar de
reducir o eliminar procesos innecesarios. En caso de ser una compañía
comercial su ciclo de inventario se
acortaría buscando reducir los
tiempos de llegada de la nueva
mercancía, efectuando los pedidos
antes de que se termine el stock. Ideas para reducir el Ciclo de Cobranza Ideas para aumentar el ciclo de pago A diferencia de los demás, buscamos que este ciclo se aumente, debido a que este ciclo mas extendido aseguran un CCE menor, siempre y cuando estas negociaciones de días extendidos con los proveedores, no interrumpa el suministro por límites de crédito. Ejemplo de CCE Gracias por
su atención Gracias por su
atención ! Se tiene el caso de una empresa que registra la siguiente información:
Días promedio de inventario (DPI) : 60 días
Días promedio de cobranzas (DPC) : 40 días
Días promedio de pago (DPP) : 45 días
Aplicando la fórmula (1):
CCE = 60 días + 40 días – 45 días = 55 días
Es decir, la empresa genera un Ciclo de de Conversión de Efectivo (CCE) de 55 días, los cuales tiene que financiar de alguna manera: con recursos propios (patrimonio) o con recursos de Entidades de Crédito. ...Ahora, el siguiente paso es convertir los 55 días en unidades monetarias, para ello vamos a complementar el ejemplo con la siguiente información:
Ventas Anuales = $10,000,000 (100% al crédito)
Costo de Ventas = 75% de las ventas
Compras al crédito = 65% del costo de ventas
Reemplazando datos:
Inventario = ($10,000,000 x 0.75) x (60/360) = $1,250,000
+ Cuentas por cobrar = ($10,000,000) x (40/360) = $1,111,111
- Cuentas por pagar = ($10,000,000x0.75x0.65) x (45/360) = $609,375
= RECURSOS NECESARIOS $1,751,736
Por lo que, los 55 días de su Ciclo de Conversión de Efectivo (CCE) serán equivalentes a una necesidad de financiamiento de $1,751,736. Explicación:
-Inventario: Sí el costo de venta de la mercadería es el 75% de las ventas, entonces, el costo de venta será de: $7,500,000 ($10,000,000 x 0.75). Sin embargo, éste costo corresponde a la mercadería comprada durante todo el año. Por otro lado, se conoce que los días promedio de inventarios son de 60 días, por lo que la mercadería rota 6 veces al año (360/60). Es decir, la compra de $7,500,000 se efectúa en seis armadas, una cada 60 días, de $1,250,000 cada armada.
-Cuentas por cobrar: Los días promedio de cobranza son de 40 días. Es decir, durante el año se efectúan 9 cobranzas (360/40). Por otra parte, sí las ventas son totalmente al crédito, los $10,000,000 se cobrarán en 9 armadas, cada una de $1,111,111.
-Cuentas por pagar: Los días promedio de pago son de 40 días. Es decir, durante el año se efectúan 8 pagos (360/45). Por otra parte, se conoce que sólo el 65% es comprado al crédito, por lo que, las compras al crédito serán: $4,875,000 ($10,000,000 x 0.75 x 0.65), distribuidos en 8 armadas, cada una de $609,375. CCE Negativo Para finalizar...
Si las ventas de una empresa son constantes, entonces su inversión en activos operativos también será constante y la empresa tendrá solamente una necesidad de financiamiento permanente. Si las ventas de la empresa son cíclicas, entonces su inversión en activos operativos variara a través del tiempo de acuerdo con sus ciclos de venta y la empresa tendrá necesidades de financiamiento temporal además de financiamiento permanente para su inversión mínima en activos operativos.
Full transcript